В предыдущем номере мы рассказывали о факторинге и о преимуществах, которые получает компания от его использования. Эта статья для тех, кто уже заключил договор с банком и желает узнать нюансы учета факторинговых операций.

Виды факторинга

Факторинг (или как он обозначен в ст. 824 Гражданского кодекса РФ — финансирование под уступку денежного требования) — это услуга по управлению дебиторской задолженностью и финансированию оборотных средств. Суть его такова: компания, допустим поставщик, передает финансовому агенту (банку или факторинговой компании) право требовать погашения задолженности с дебиторов, а взамен получает деньги. Правда, за минусом вознаграждения финансового агента. Договор факторинга бывает двух видов: с правом регресса и без.

Факторинг с правом регресса означает право агента потребовать от поставщика погасить долги вместо покупателя, если тот не смог своевременно расплатиться. И сейчас, в период кризиса, этот вид финансовой услуги наиболее актуален. Другой вид факторинга — без регресса — подразумевает, что все риски по неуплате задолженности покупателем несет финансовый агент.

Факторинг с правом регресса

В этом случае поставщик несет ответственность перед финансовым агентом за то, что должник не погасит (или погасит не вовремя) задолженность, которая является предметом уступки. Компания отгружает товары покупателю. А затем передает необходимые документы (счета-фактуры, товарные накладные) банку для получения финансирования под уступку требования оплаты за реализованные товары. Естественно, сумма уступки по договору факторинга меньше суммы отгрузки по договору поставки.

Бухгалтерский учет

Операции по договору факторинга удобнее учитывать на отдельном субсчете «Расчеты по договору факторинга» счета 76 «Расчеты с разными дебиторами и кредиторами».

Заключая договор факторинга, компания, по сути, продает свою дебиторскую задолженность финансовому агенту. То есть происходит выбытие актива. Поэтому на дату перехода права требования в бухгалтерском учете надо сначала отразить поступление от продажи долга (п. 7 ПБУ 9/99), а затем расходы, связанные с продажей (п. 11 ПБУ 10/99). А так как в случае неисполнения обязательства должником финансовый агент может обратить взыскание на средства компании, уступленная задолженность покупателя должна числиться за балансом на счете 009 «Обеспечения обязательств и платежей выданные».

Плюс придется заплатить агентское вознаграждение. Эта выплата учитывается в составе прочих расходов по дебету счета 91 субсчет «Прочие расходы» (п. 11 ПБУ 10/99).

Операции финансирования под уступку денежного требования облагаются НДС. Значит, налог финансовому агенту заплатить придется. Дело в том, что перечень банковских операций, освобожденных от уплаты НДС, приведен в подпункте 3 пункта 3 статьи 149 Налогового кодекса РФ. И операции финансирования под уступку денежного требования в нем нет (письмо МНС России от 15 июня 2004 г. № 03-2-06/1/1371/22). Судьи с этим соглашаются (см., например, постановление ФАС Северо-Западного округа от 26 октября 2005 г. № А56-45999/04).

Принять к вычету суммы НДС с вознаграждения, уплаченного финансовому агенту, можно в общем порядке. Правда, иногда инспекторы считают, что удержание суммы вознаграждения — это взаимозачет. А значит, сумму НДС надо перечислить отдельным платежным поручением, как этого требует пункт 4 статьи 168 Налогового кодекса РФ. Но Минфин России мнение налоговиков опровергает, считая расчеты с агентом денежными (письмо от 25 июля 2007 г. № 03-07-05/44). Таким образом, для вычета НДС платить налог отдельной платежкой не требуется.

Налог на прибыль

Каких-то особых правил налогового учета по договору факторинга нет. В этом его существенное отличие от договора уступки права требования, порядок налогообложения которого регулируется статьей 279 Налогового кодекса РФ (см. письмо Минфина России от 17 апреля 2008 г. № 03-03-06/1/284).

Можно ли отнести к расходам затраты на услуги банка? Можно, но есть нюансы, о которых рассказал Минфин России в своем письме от 6 ноября 2007 г. № 03-03-06/1/772. Суть в следующем: если суммы вознаграждений в договоре факторинга указаны в абсолютном выражении — в рублях (например, за обработку реестров), то их надо учитывать как прочие расходы, связанные с производством и (или) реализацией (подп. 25 п. 1 ст. 264 Налогового кодекса РФ). Также компания может списать затраты на услуги факторинговой компании на основании подпункта 49 пункта 1 статьи 264 Налогового кодекса РФ (с учетом положений п. 1 ст. 252 кодекса).

Совсем другое дело, если комиссия финансовому агенту уплачена в процентном выражении, допустим, за административное управление задолженностью или за предоставление денежных средств. Ее следует учитывать в составе внереализационных расходов согласно подпункту 2 пункта 1 статьи 265 Налогового кодекса РФ. При этом, по мнению Минфина России, нужно соблюдать ограничения, установленные статьей 269 Налогового кодекса РФ, так как эта комиссия может рассматриваться как проценты по долговым обязательствам.

Правда, по поводу ограничений — это вопрос спорный. Дело в том, что проценты по долговым обязательствам и затраты на оплату услуг финансового агента, например банка, — это два самостоятельных вида расхода. Из них под действие статьи 269 Налогового кодекса РФ попадает только плата за пользование заемными средствами. А перечень банковских услуг, которые можно отнести к расходам, в Налоговом кодексе не конкретизирован. Следовательно, принять в расходы можно любые вознаграждения как банку, так и факторинговой компании. Главное, чтобы они были экономически обоснованны и документально подтверждены. Сразу скажем, что инспекторам это наверняка не понравится, и свою позицию компании придется отстаивать в суде. Пример положительной практики — постановление ФАС Уральского округа от 2 ноября 2005 г. № Ф09-4898/05-С7.

И еще чиновники советуют: если в договоре каждый вид платежа поименован обособленно, то и учитывать расходы надо также раздельно (письмо Минфина России от 4 августа 2008 г. № 03-03-06/1/437).

ПРИМЕР

ООО «Товары оптом» заключило с банком договор факторинга с правом регресса. Компания отгрузила товары на сумму 590 000 руб. (в том числе НДС — 90 000 руб.). Вознаграждение банка составило 59 000 руб. (в том числе — НДС 9000 руб.) и было удержано в момент предоставления средств. Бухгалтер делает следующие проводки:

ДЕБЕТ 62 КРЕДИТ 90 субсчет «Выручка»

— 590 000 руб. — отгружен товар покупателю;

ДЕБЕТ 90 субсчет «Налог на добавленную стоимость»

КРЕДИТ 68 субсчет «Расчеты по НДС»

— 90 000 руб. — начислен НДС со стоимости товаров;

ДЕБЕТ 51

— 531 000 руб. — отражено получение финансирования от банка;

ДЕБЕТ 009

— 590 000 руб. — отражена сумма выданного обеспечения;

ДЕБЕТ 76 субсчет «Расчеты по договору факторинга»

КРЕДИТ 91 субсчет «Прочие доходы»

— 590 000 руб. — отражен прочий доход от уступки права требования;

ДЕБЕТ 91 субсчет «Прочие расходы»

КРЕДИТ 76 субсчет «Расчеты по договору факторинга»

— 50 000 руб. — принято к учету вознаграждение банка;

ДЕБЕТ 19 КРЕДИТ 76 субсчет «Расчеты по договору факторинга»

— 9000 руб. — принят к учету НДС с суммы вознаграждения банка;

ДЕБЕТ 68 субсчет «Расчеты по НДС» КРЕДИТ 19

— 9000 руб. — принят к вычету НДС с суммы вознаграждения банка;

ДЕБЕТ 91 субсчет «Прочие расходы» КРЕДИТ 62

— 590 000 руб. — отражен прочий расход при выбытии права требования;

КРЕДИТ 009

— 590 000 руб. — списана сумма выданного обеспечения.

Предположим, что компания-должник своевременно не уплатила деньги, а банк обратил взыскание на компанию. Это отражается так:

ДЕБЕТ 76 субсчет «Расчеты по договору факторинга» КРЕДИТ 51

— 590 000 руб. — возвращены банку ранее полученная сумма и вознаграждение;

ДЕБЕТ 76 субсчет «Расчеты по претензиям»

КРЕДИТ 76 субсчет «Расчеты по договору факторинга»

— 590 000 руб. — отражена претензия к покупателю за неоплаченный товар.

Факторинг без права регресса

Бухгалтерский учет операций факторинга без права регресса очень схож с операциями по договору факторинга с регрессом. Но поскольку риск неисполнения обязательства должником несет финансовый агент, использовать забалансовый счет 009 «Обеспечения обязательств и платежей выданные» не требуется.

А налогообложение операций факторинга без права регресса аналогично тому, о котором мы рассказали выше.

Фактор проводит тщательную оценку платежеспособности дебитора и гарантирует Клиенту оплату поставки в полном размере. Даже если дебитор впоследствии откажется от выплаты задолженности, все связанные с этим риски фактор берет на себя. Схема факторинга без регресса:

1. Клиент производит поставку товара с отсрочкой платежа,
2. Фактор оплачивает до 100% суммы поставки,
3. Дебитор оплачивает 100% суммы поставки в адрес Фактора,
4. Фактор переводит на счет Клиента оставшуюся сумму,
5. Клиент оплачивает факторинговую комиссию,
6. В случае если Дебитор не оплачивает поставку, Фактор собственными силами осуществляет возврат задолженности от дебитора (включая судебные разбирательства).

Для Клиента факторинговой компании технология факторинга без регресса - надежный и безопасный способ осуществления поставок с отсрочкой платежа.

Факторинг с регрессом и без регресса

Факторинг без регресса Факторинг без регресса (факторинг без права регресса) – финансирование поставок с отсрочкой платежа, при котором риски ликвидности и кредитные риски факторинговая компания берет на себя. Фактор проводит тщательную оценку платежеспособности дебитора и гарантирует Клиенту оплату поставки в полном размере.
Даже если дебитор впоследствии откажется от выплаты задолженности, все связанные с этим риски фактор берет на себя. Схема факторинга без регресса: 1) Клиент производит поставку товара с отсрочкой платежа, 2) Фактор оплачивает до 100% суммы поставки, 3) Дебитор оплачивает 100% суммы поставки в адрес Фактора, 4) Фактор переводит на счет Клиента оставшуюся сумму, 5) Клиент оплачивает факторинговую комиссию, 6) В случае если Дебитор не оплачивает поставку, Фактор собственными силами осуществляет возврат задолженности от дебитора (включая судебные разбирательства).

Что такое факторинг и пример расчета

Продавец отгружает товар и уступает фактору право требовать с покупателя его оплаты. Фактор предоставляет продавцу финансирование путем выкупа его дебиторской задолженности.

Покупатель (дебитор) обязан расплатиться за полученный товар. В зависимости от того, на кого ложатся риски невозврата дебитором средств, различаются факторинг с регрессом и без.

Факторинг без регресса подразумевает, что, если с должника не удалось взыскать полную сумму, то недостающие средства запишут в убытки фактора. При факторинге с регрессом ответственность за неисполнение или ненадлежащее исполнение дебитором уступленного денежного требования ложится на клиента.

То есть после истечения срока отсрочки платежа фактор вправе предъявить требование о погашении уступленной задолженности сначала дебитору (покупателю), а в случае возникновения проблем - к клиенту (поставщику). Рисунок 1.

Видео - что такое факторинг: Система банковского факторинга Факторинговое финансирование осуществляется в том случае, если между продавцом и дебитором существует договоренность, закрепленная в договоре поставки, об отсрочке платежа сроком до 180 (иногда до 240 суток) с момента поставки. В этом случае банк выплачивает продавцу средства в сумме до 90% от стоимости всех товаров по товарной накладной, а дебитор, в свою очередь, всю сумму долга переводит на факторинговый счет в банке.

Банк, получив перевод, взимает комиссию за обслуживание, за обработку данных по накладным, проценты по сумме финансирования за фактическое количество дней использования кредитных средств. После этого из суммы поступления гасится основной долг по финансированию, а остаток средств (если он есть) переводится продавцу.

Факторинг с регрессом

Открытый и закрытый факторинг Факторинг бывает открытым (с уведомлением дебитора об уступке) и закрытым (без уведомления). Если при открытом факторинге должник платит напрямую фактору, то в закрытом факторинге должник платит сначала клиенту, а тот уже перечисляет эту сумму фактору.

Также он бывает реальным (денежное требование существует на момент подписания договора) и консенсуальным (денежное требование возникнет в будущем). При участии одного фактора в сделке факторинг называется прямым, при наличии двух факторов - взаимным.

При классификации видов факторинга стоит обратить внимание на инвойс-дискаунтинг, когда, например, при заключении договора кредита право требования выступает в качестве залога, и только при невыполнении обязательств по выплате денежных средств, кредитор реализует данное право требования, засчитывая вырученную сумму в счёт обязательства должника.

Факторинг без регресса

• крупные факторы создают специальный пользовательский интерфейс для своей программы, позволяя клиенту самостоятельно отслеживать любые изменения в дебиторской задолженности;
• факторинговое финансирование не считается кредитными средствами и не влияют на ключевые показатели баланса компании;
• банки не предъявляют строгих условий к платежеспособности поставщика;
• при заключении договора на факторинг без регресса, риски неплатежа от дебитора несет фактор, бизнесу же гарантированны своевременные поступления на счет;
• сокращение кассовых разрывов позволяет планировать финансовые потоки более эффективно.

Факторинг, пример расчета Рассмотрим простейший пример: Продавец поставил покупателю 1 января товар на общую сумму 100 000 рублей. Банк финансирует 90% от суммы поставки.

Znaitepro.com

Благодаря договору факторинга поставщик может сразу получить от фактора плату за отгруженный товар, что позволяет ему не дожидаться оплаты от покупателя и планировать свои финансовые потоки. Таким образом, факторинг обеспечивает предприятие реальными денежными средствами, способствует ускорению оборота капитала, повышению доли производительного капитала и увеличению доходности.

Внимание

Помимо финансирования оборотных средств при факторинге банк покрывает значительную часть рисков поставщика: валютные, процентные, кредитные риски и риск ликвидности. При этом покупатель, заключая договор факторинга, получает возможность вернуть долг через более длительный срок по сравнению с коммерческим кредитом (в отдельных случаях долг пролонгируется под дополнительные обязательства), разрешается также частичное погашение долга, что стимулирует покупку товаров через факторинговые компании.

Факторинг дебиторской задолженности

• Риски по оплате долга переходят компании-фактору;
• Возможность эффективного применения средств, выданных фактором на развитие компании;
• Повышение привлекательности в глазах партнеров и создание доверительных отношений с контрагентами в виде предоставления различных кредитных программ;
• Финансовые ресурсы не извлекаются из оборота в связи с заключением договора факторинга.

Среди недостатков заключения контракта с компанией-фактором можно выделить следующие:

• высокая процентная ставка за пользование средствами факторинга;
• не каждая компания может воспользоваться услугами факторинга в связи с большим количеством дебиторского долга;
• финансировать можно не более 90 процентов дебиторского долга.

Факторинг является современным инструментом управления таким оборотным ресурсом организации, как дебиторский долг.

Важно

Фактор оплачивает до 95% суммы поставки, тем самым снимая с клиента риск несвоевременной оплаты поставки дебитором. Наличие регресса предполагает, что в случае, если дебитор откажется от выплаты задолженности, фактор вправе потребовать от Клиента возврата суммы выплаченного финансирования с учетом факторинговой комиссии.Схема факторинга с регрессом: 1) Клиент производит поставку товара с отсрочкой платежа, 2) Фактор оплачивает до 95% суммы поставки, 3) Дебитор оплачивает 100% суммы поставки в адрес Фактора, 4) Фактор переводит на счет Клиента оставшуюся сумму за вычетом комиссии за факторинговое обслуживание, 5) Клиент оплачивает факторинговую комиссию, 6) В случае если Дебитор не оплачивает поставку, Фактор вправе запрашивать у Клиента возврат суммы финансирования с учетом комиссии за оказанные услуги.

Ставка факторинга 17 процентов годовых, комиссия за обработку счетов-фактуры взимается в размере 100 рублей за один документ. Отсрочка платежа 90 дней. Дебитор погасил свой долг 25 февраля.
Компания-фактор передала кредиту денежные средства после проверки документов: 120000 рублей * 0,8 = 96000 рублей. Комиссионное вознаграждение за пользование средствами факторинга составит: (120000 * 0,8 * 0,17) / 365 * 24 = 1073,09 рублей. Итоговая переплата кредитора составит: 1073,09 + 100 = 1173,09 рублей. После того, как компания-дебитор погасит свой долг фактору, он перечислить разницу кредитору: 120000 рублей – 96000 рублей – 1073,09 рублей – 100 рублей = 22826,91 рублей.
Несмотря на то, что операции факторинга, как форма рефинансирования, осуществляются по достаточно высоким ставкам, возможность использовать денежные средства не дожидаясь оплаты дебиторского долга уже сейчас, стоит этого сполна.

Факторинг без регресса расчеты дебитора с фактором

Причем факторинговая компания принимает решение гораздо быстрее, чем банк по обычному кредиту, и требует меньше документов.Заметки по теме

• Факторинг: понятие, разновидности, преимущества Развитие бизнеса требует бесперебойного финансирования. Но как быть продавцу, если покупатель не всегда может расплатиться по факту получения продукта или оказания услуги? В таких случаях на помощь придет факторинговая компания, которая возьмет должников продавца на себя и обеспечит компанию необходимыми для непрерывной деятельности средствами.
• Что такое факторинг? Факторинг представляет собой финансирование поставщика в обмен на уступку долга покупателя за отгруженные товары или оказанные услуги.

Кредит без права регресса - англ. Nonrecourse Loan , является типом кредита , структурированного на способности кредитора возместить его в случае дефолта заемщика. Кредит без права регресса дает возможность кредитору использовать для погашения кредита в случае дефолта заемщика только те активы, которые были оговорены в договоре. Как правило, это означает, что кредитор может возместить свои потери, только продав имущество заемщика, которое выступает в качестве залога (зачастую это имущество, на приобретение которого и выдавался кредит), и не может предъявить каких-либо других претензий имущественного или финансового характера. Такой кредит может защитить другие активы заемщика, если он столкнется с финансовыми затруднениями при его погашении.

В большинстве случаев кредит без права регресса является ипотекой , а возможность его получения зависит от законодательства конкретной страны. Например, в США, некоторые штаты законодательно гарантируют заемщикам возможность отказаться от ипотеки, если ее сумма превысит стоимость имущества. Единственной возможностью регресса для кредитора в этом случае является продажа имущества, выступающего в качестве обеспечения по кредиту. Если в результате продажи кредитор не сможет полностью возместить свои потери, он уже не может предъявить иск заемщику с требованием дополнительного возмещения.

Следует отметить, что не во всех странах законодательство разрешает выдавать кредиты без права регресса. В таких странах всегда существует вероятность того, что заемщик потеряет свои личные активы, если допустит дефолт по кредиту с правом регресса. Поэтому при принятии решения об ипотеке желательно получить консультацию ипотечного брокера или финансового консультанта , если это возможно.

Кредита без права регресса обладает множеством преимуществ. Главное заключается в том, что заемщик в случае дефолта рискует потерять только то имущество, которое выступает в качестве обеспечения по кредиту. Однако для заключения такого договора банк может выдвигать достаточно жесткие условия и высокие требования к заемщику. Например, они могут заключаться в том, что заемщик будет обязан иметь определенную сумму на сберегательном счете или осуществить более высокий первоначальный взнос, по сравнению с аналогичным кредитом с правом регресса. Так происходит потому, что кредиторы хотят защитить свои активы, удостоверяясь, что они смогут полностью возместить свои потери, если заемщик допустит дефолт по своим обязательствам. Другими словами, они хотят получить определенную гарантию, что сумма, которая будет получена в результате реализации имущества, полностью компенсирует понесенные потери.

Наиболее ярким примером того, что может произойти с ипотечными кредитами без права регресса в случае резкого снижения стоимости недвижимости, является ипотечный кризис в США 2008 года. Большое количество заемщиков по разным причинам допустило дефолт по своим обязательствам, что привело к огромным проблемам для ипотечных банков и банковской системы США в целом. В результате этого банковская система получила убытков на сотни миллиардов долларов. Чтобы снизить риски в будущем, кредиторы значительно ужесточили требования к заемщикам, которые хотят получить кредита без права регресса.

Сегодня мы расскажем, что такое факторинг, простыми словами. Термин имеет английское происхождение. На сегодняшний день эта процедура является наиболее востребованной и актуальной, и в последнее время она приобрела широкую известность.

Если продавец реализует продукцию в отсрочку, то нет необходимости в ожидании окончания срока, поскольку деньги могут быть получены продавцом по факту отгрузки товара. Возврат денег осуществляет не покупатель, а факторинговая компания, и при этом есть два основных способа работы:

• открытый. В этом случае происходит уведомление второй стороны о том, что одна из сторон имеет заключённый договор с факторинговой компанией, и что необходимо будет выплатить вознаграждение. В этом случае подписывается уведомление со стороны компании;
• закрытый. В данном случае нет уведомлений второй компании о то, что имеется определённое соглашение с третьей стороной;

Помимо этого, термин «факторинг» имеет классическое определение, которое звучит как комплекс услуг, связанных с финансами, которые предоставляет фактор клиенту в обмен на уступку задолженности по дебету.

Договор факторинга предоставляет поставщику следующие преимущества:

• финансирование поставок (сумма вплоть до 90% передается в день поставки);
• полное страхование рисков, связанных с несвоевременной оплатой задолженности дебитором – безрегрессный факторинг;
• частичное страхование рисков в льготный период (30-120 дней) в случае факторинга с регрессом;
• контроль состояния задолженности по дебету;
• проведение работ с дебиторами по поводу своевременной оплаты всех необходимых услуг;

Основные виды факторинга

Как уже было упомянуто выше, существует несколько схем факторинга. В случае факторинга с регрессом, страхование неплатежа дебитора присутствует только в льготный период, а при безрегрессном варианте фактор берет на себя риски даже после его окончания. Но обо всем по порядку.

Факторинг с регрессом

Этот вид факторинга наиболее популярен, и это вызывается в первую очередь его актуальностью, так как неплатёж дебитора встречается достаточно редко, поскольку на него происходит давление со стороны кредитора и со стороны факторинга. Этот вид является выгодным, и выгода заключается в том, что его цена ниже, чем стоимость того, при котором все риски на себя принимает факторинговая компания.

Данное направление финансовых отношений представляет собой целый комплекс по оказанию финансовых услуг:

• оплата поставок (порядка 90% в первый день поставки);
• проведение страхования всех рисков, и срок колеблется в зависимости от отдельных оговариваемых условий;
• проведение всех видов информационного обслуживания, в том числе учёт дебиторской задолженности;
• проведение работы по поводу своевременной оплаты.

Факторинг с регрессом работает приблизительно по следующей схеме:

1. Происходит заключение договора клиента с компанией – фактором, затем клиент доставляет товар покупателю при том условии, что платёж будет отсрочен. Далее дебитору направляется специальное уведомление об уступке прав требования.
2. Используется специальная документация – реестр уступленных требований, счёт-фактура, накладная для проведения уступок прав требования.
3. Фактор обязуется выплатить 85-90% от всей стоимости товаров в первый день их доставки.
4. Дебитор оплачивает товар, предоставляя средства на счёт фактора.
5. Фактор осуществляет Клиенту второй платёж в размере оставшейся суммы (остаток после первого платежа 10-15%) за вычетом собственных комиссионных. Платеж осуществляется в течение 1-2 дней после получения средств от покупателя.

Факторинг без регресса

Изображение принципа работы по факторинговой схеме

Этот вид факторинга подразумевает получение клиентом финансирования и полноценной защиты от всех недобросовестных покупателей. То есть все риски того, что платёж будет просрочен – несёт факторинговая компания.

Безрегрессный факторинг подразумевает оказание следующих услуг клиенту:

• финансирование поставок (суммой от 85% до 90%);
• страхование всех рисков неплатежей дебитора;
• проведение работ по информационному обслуживанию;
• проведение всех работ со сторонами, которые будут иметь отношение к своевременной оплате.

В этом случае схема факторинга будет выглядет так:

1. Заключается договор между клиентом и компанией — фактором, товар поступает дебитору на тех условиях, что платёж будет отсрочен на срок от 10 до 120 календарных дней.
2. Происходят уступки дебиторской задолженности клиента фактору, и для этого предоставляются все накладные, реестр уступленных требований.
3. Далее происходит оплата фактором суммы размером 85-90%.
4. Оплата дебитором товара на счёт факторинговой компании.
5. После того как фактор получает оплату, в течение 1-2 дней фактор осуществляет второй платёж на счёт клиента. Это 10-15%, которые остались после первого платежа за вычетом комиссионного вознаграждения фактора. Если дебитор не выплатил сумму долга, то второй платёж компанией не осуществляется.

Реверсивный факторинг

Этот тип также называют закупочный факторинг. А реверсивный он потому, что в отличии от двух ранее рассмотренных схем, в этой инициатором является не поставщик, а покупатель. Фактором предоставляется 100% средств поставщику, не зависимо от каких-либо других условий и обязательств. Отличительные особенности реверсивного факторинга следующие:

• договор заключается с дебитором (покупателем), а не с поставщиком;
• вознаграждение факторинговой компании выплачивает дебитор;
• все риски ложатся на дебитора, а не на поставщика.

В России этот вид используется очень редко, поскольку рынок покупателя находится в наиболее выгодных условиях, а с поставщиком можно и без того договориться об отсрочке.

Итак, мы рассмотрели несколько видов факторинга, и каждый из них обладает своими достоинствами и недостатками. Право выбора остается как у поставщика, так и у покупателя. В любом случае, при грамотном использовании этих схем, можно повысить эффективность собственного бизнеса.

Для бизнеса

Все статьи

Факторинг без права регресса

Требования

• Юридическое лицо имеет форму ООО или ИП.
• Бизнес зарегистрирован не менее полугода назад и фактически ведётся не менее этого срока.
• Ни в одном банке нет фактов отрицательной кредитной истории.
• В зависимости от финансового состояния может потребоваться поручительство физических лиц – собственников бизнеса.
• Нет ограничений по количеству дебиторов.

Подробнее о безрегрессном факторинге

Факторинг без права регресса — вид факторинга, при котором специализированная компания или банк финансирует сделку купли-продажи с отсрочкой платежа, при этом риск неуплаты покупателем задолженности несёт фактор. Факторинг без регресса имеет более высокую стоимость, чем регрессивный факторинг. Прежде чем финансировать сделку, факторинговая компания проводит всесторонний анализ платёжеспособности дебитора.

Схема взаимодействия участников

Сделка факторинга без регресса состоит из следующих этапов:

1. Поставщик отгружает товар или оказывает услугу покупателю с отсрочкой платежа.
2. Оформляется договор уступки права денежного требования. Уведомление в обязательном порядке подписывается покупателем, подтверждающим согласие переводить оплату на расчётный счёт фактора.
3. Фактор переводит поставщику до 100% от суммы сделки, за вычетом дисконта.
4. Покупатель оплачивает фактору 100% задолженности.

Преимущества безрегрессного факторинга

Факторинг без права регресса даёт возможность осуществлять поставки с отсрочкой платежа надёжно и безопасно. Хотя этот вид услуг не самый распространённый на отечественном рынке из-за относительно высоких тарифов, все-таки безрегрессный факторинг привлекателен для бизнеса по ряду причин:

• Фактор снимает с клиента кредитный и ликвидный риски. В случае если покупатель не выполняет обязательства частично или полностью, задерживает оплату, фактор берет на себя связанные с этим риски по возврату средств, в т. ч. судебные разбирательства. Клиент защищён от финансовых потерь.
• Оборотные средства организации пополняются, снижается их дефицит, кассовые разрывы сокращаются до минимума, растут объёмы продаж и расширяется их география.
• Поставщик получает актуальную информацию о реальной платёжеспособности покупателя, основанную на тщательном анализе его кредитоспособности.
• Безрегрессный факторинг предоставляет возможность организации сократить административные расходы, связанные с управлением дебиторской задолженностью.